A taxa de esforço é um dos indicadores financeiros mais importantes na análise de crédito. É utilizada por bancos e outras instituições financeiras para avaliar se uma pessoa tem capacidade para assumir novos encargos mensais sem comprometer o seu equilíbrio financeiro.
Este indicador é particularmente relevante no crédito habitação, mas também é aplicado em créditos pessoais, outros empréstimos e até em situações de arrendamento. Vamos então responder à maior pergunta que acompanha este tema: o que é a taxa de esforço e como se calcula?
O que é a taxa de esforço?
Corresponde à percentagem do rendimento mensal líquido que é utilizada para pagar dívidas e compromissos financeiros.
Inclui, por exemplo:
- prestação do crédito habitação;
- créditos pessoais;
- crédito automóvel;
- outros empréstimos ou financiamentos regulares.
Esta taxa é usada pelas instituições financeiras para avaliar o risco associado à concessão de crédito. Quanto mais elevada for esta taxa, maior é o peso das dívidas no orçamento mensal e maior o risco de incumprimento.
Como calcular a taxa de esforço?
O cálculo desta taxa é simples e baseia-se numa fórmula direta.
Fórmula da taxa de esforço
Taxa de esforço (%) = (Total das prestações mensais / Rendimento líquido mensal) × 100
No total das prestações mensais devem ser incluídos todos os créditos e empréstimos existentes, não apenas o novo financiamento pretendido.
Exemplo prático
- Rendimento líquido mensal: 1.500 €
- Total das prestações mensais: 500 €
Taxa de esforço = (500 / 1.500) × 100 = 33,33%
Neste caso, cerca de um terço do rendimento mensal está comprometido com o pagamento de dívidas.
Qual a taxa de esforço máxima permitida para crédito habitação?
No crédito habitação, esta taxa assume um papel central na decisão de aprovação.
De forma geral:
- a taxa de esforço recomendada situa-se entre 33% e 40% do rendimento líquido mensal;
- valores acima dos 40% são considerados de maior risco.
Quando a taxa de esforço é elevada, o banco pode:
- recusar o crédito;
- exigir garantias adicionais;
- aplicar condições mais exigentes (spread mais alto, por exemplo).
Existem exceções?
Sim. Em alguns casos, como rendimentos elevados, estabilidade profissional ou garantias adicionais, algumas instituições podem aceitar uma taxa de esforço superior, embora isso não seja a regra.
Como funciona a taxa de esforço para crédito pessoal e empréstimos?
No crédito pessoal e noutros empréstimos, a lógica desta taxa é semelhante à do crédito habitação.
Apesar de estes créditos terem prazos mais curtos e valores geralmente mais baixos, as instituições financeiras continuam a analisar:
- o rendimento líquido mensal;
- o total de encargos já existentes;
- a taxa de esforço resultante.
Na prática, uma taxa de esforço até 40% continua a ser a referência mais comum, embora possa existir alguma flexibilidade dependendo do perfil do cliente.
Como funciona a taxa de esforço e arrendamento?
Esta taxa também é usada para avaliar a capacidade de pagamento no arrendamento, embora de forma menos formal do que no crédito bancário.
Neste contexto, considera-se:
- o valor mensal da renda;
- outros encargos fixos, como créditos existentes.
O objetivo é garantir que o arrendatário consegue pagar a renda sem comprometer excessivamente o orçamento, reduzindo o risco de dificuldades financeiras ao longo do contrato.
Quais são os limites máximos da taxa de esforço?
Embora não exista um limite legal único e obrigatório, existem orientações claras:
- 33% a 40%: intervalo geralmente considerado saudável;
- até 50%: pode ser aceite em situações muito específicas, mas envolve maior risco;
- acima de 50%: normalmente visto como insustentável a médio prazo.
O Banco de Portugal nas suas recomendações de uma abordagem prudente, privilegiando a sustentabilidade financeira das famílias e evitando níveis de endividamento excessivos, não fala em taxa de esforço, mas em DSTI (debt service-to-income), que é a relação entre a soma de todas as prestações mensais dos empréstimos de uma pessoa ou família e o seu rendimento mensal líquido.
Como calcular a taxa de esforço para famílias com filhos?
Quando existem filhos ou outros dependentes, a análise desta taxa pode ser ajustada.
Embora os encargos com filhos não entrem diretamente na fórmula, muitas instituições financeiras:
- consideram o número de dependentes;
- ajustam os limites aceites;
- avaliam com maior detalhe a capacidade financeira do agregado.
Famílias com filhos têm, regra geral, despesas fixas mais elevadas, o que pode influenciar a decisão de crédito.
Qual a taxa de esforço ideal?
A taxa ideal é aquela que permite cumprir os compromissos financeiros de forma segura, mantendo margem no orçamento para lidar com imprevistos e assegurando qualidade de vida a médio e longo prazo.
Como referência geral:
- até 33%: situação confortável;
- 33% a 40%: aceitável, mas exige controlo;
- acima de 40%: risco acrescido e menor flexibilidade financeira.
Como usar calculadoras de taxa de esforço?
Para obter uma estimativa rápida da sua taxa, pode recorrer a uma calculadora de taxa de esforço online.
A Reorganiza disponibiliza uma calculadora gratuita de taxa de esforço, que permite perceber de forma simples qual a percentagem do rendimento mensal que está comprometida com créditos e encargos financeiros.
Para utilizar a calculadora, basta:
- indicar o rendimento líquido mensal;
- introduzir o valor total das prestações de crédito;
- analisar automaticamente a taxa de esforço apresentada.
Esta ferramenta é útil para uma primeira avaliação, ajudando a perceber se a sua taxa se encontra dentro dos limites geralmente recomendados antes de avançar com um pedido de crédito.
Nota final
Em situações em que esta taxa é elevada, pode ser útil analisar os créditos existentes e perceber se existem alternativas mais ajustadas à realidade financeira do agregado.
A Reorganiza é intermediária de crédito registada no Banco de Portugal, acompanhando famílias na análise de crédito, comparação de soluções e apoio na tomada de decisões financeiras mais informadas.
Perguntas frequentes (FAQS)
- O que é a taxa de esforço?
É a percentagem do rendimento mensal líquido destinada ao pagamento de dívidas e encargos financeiros. - Como calcular a taxa de esforço?
A fórmula para calcular a taxa de esforço é:
Taxa de esforço (%) = (Total das prestações mensais de crédito ÷ Rendimento líquido mensal) × 100 - Qual é o limite máximo de taxa de esforço para crédito habitação?
O limite recomendado é, regra geral, 40% do rendimento mensal. - Como calcular a taxa de esforço para crédito pessoal?
O cálculo é igual ao do crédito habitação, considerando o rendimento líquido e todas as prestações existentes. - Qual é a taxa de esforço ideal?
Idealmente inferior a 40%, para garantir sustentabilidade financeira.
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